×

提 示

确定退出工资宝?

您的当前位置:工资宝 工资宝理财网 经济形势

为什么P2P兴起于美国 却在中国取得了更大发展?

发布于2016-05-12 11:04

最近,美国P2P行业负面消息不断。

5月2日,在纽交所上市的网贷平台OnDeck CApital公布了其2016年第一季度财报。财报显示,OnDeck Capital第一季度净亏损1260万美元,亏损幅度是2015年同期的近2.4倍(2015年第一季度净亏损530万美元)。财报公布后,OnDeck Capital股价应声下跌了29%。

5月4日,美国第二大P2P平台Prosper宣布裁掉28%的员工,共计裁员171人,一同离职的还有两名公司高管。据分析,Prosper这次裁员主要是因为平台贷款数量下滑,以及投资者在平台上投资的减少。
5月9日,美国P2P行业巨头Lending Club被曝两笔共计2200万美元的贷款出现违规,公司创始人兼董事长雷诺·拉普兰赫(Renaud Laplanche)及其他三位高管宣布离职。受此影响Lending Club当日盘前股价一度下跌逾30%,据悉今年以来,该股已累计下跌逾35%。
此前,美国web2.0的兴起和2008年的金融危机为P2P平台的发展提供了重要契机,因此虽然第一家P2P网贷平台Zopa最早是在英国成立,但P2P却在美国兴起,取得了不错的发展。
从2005年美国第一家P2P网贷平台Prosper成立,到今天P2P网贷在美国已经发展了近11年,但是与中国多达几千家P2P平台、高达上万亿的交易额不同的是,直到现在美国的P2P网贷行业,无论是平台数量还是交易规模,都比中国逊色不少。
根据花旗银行3月底最新发布的一份报告,中国的P2P平台规模约为669亿美元,是美国的四倍。
为什么在美国兴起的P2P网贷,却在中国取得了更大的发展?是什么造成中美两国P2P网贷的不同发展轨迹?融360分析师认为主要有下面两方面原因。
中国投资者和借款人对P2P网贷需求强烈
美国金融体制健全,形式多样,光私人银行就有7000多家,可以满足各种借款需求。因此,美国P2P行业生存和市场空间并不是很大。
中国的银行等金融机构数量有限,信托公司、公募基金公司、证券公司、银行等都加在一起,也才1000多家。而且,中国的银行体系由国有银行主导,贷款也主要流向国有企业。
而贡献GDP达60%的中小企业,80%都因为银行审批流程复杂、标准严格、审批率低、偏向国企等,很难从银行贷到钱。中小企业贷款难为P2P行业在中国的快速发展提供了资产端市场。
同样,美国由于金融制度健全,普通人即散户投资者投资渠道丰富,收益较为平稳。而中国由于金融市场发展水平较低,广大投资者,尤其是散户面临着投资渠道有限、利率偏低等问题。
以往银行存款是国人最普遍的投资选择,可是随着银行利率的大幅降低以及物价的上涨,银行存款已难以跑赢通胀,广大投资者亟需高收益的理财方式,这为P2P行业的快速发展提供了资金端市场。
需求是一切行业发展最大、最根本的动力。强烈的投资欲望,以及丰富的借款需求,为P2P行业在中国的发展提供了土壤。
宽松的监管助长了中国P2P行业的快速发展
美国P2P行业受美国证券交易委员会(SEC)监管。在美国成立和运营一家P2P平台,不仅要承受高额的保障金、巨额的注册成本(Lending Club付出了400万美元;英国P2P平台Zopa当年由于高额的注册成本而望而却步,放弃了进入美国市场)、繁琐的注册流程……,还要忍受复杂繁琐的信息披露(P2P网贷平台每天需向SEC至少提交一次报告)、严之又严的法律约束。
而且,如果P2P平台不合规,或因其发行的说明书存遗漏、错误、误导等造成的损失,投资者可以向平台追责。这次Lending Club的2200万美元贷款违规,引发董事长及三名高管辞职;美国财政部发出警告,首次质疑P2P商业模式,这些就是美国严监管的一个证明。
与美国对P2P严监管不同的是,中国P2P的监管一度缺失严重。2007年国内第一家P2P平台拍拍贷成立,但直到2015年12月28日,P2P行业监管细则《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法(征求意见稿)》才发布。
监管的缺失导致我国P2P行业风险不断暴露,跑路或倒闭频现,但同时也给新兴事物P2P网贷行业的摸索、发展和创新提供了空间。

分享到:

请扫描右侧二维码

查看更多优质项目

下载App客户端

微信扫描工资宝公众号

每日头条与精彩内容急时送达

推荐项目

 新手宝-180421期

10.00%

15天期限
¥50.00起投
行业快讯更多 >

打开微信

订阅工资宝公众平台